布魯斯站在頂樓看著一個歹徒在巷子里搶劫一對路過的男女，布魯斯戴上自己的頭套出手制止了這對歹徒。歹徒拿出自己的違法執照給布魯斯看，布魯斯看著遠處的建筑戴上帽子離開了，在布魯斯離開后走出一名神秘男子看著這一切。

一群暴徒闖進了一對新人的婚禮現場進行搶劫，維克多正好在現場出言制止了他們。其中一個歹徒跟維克多辯解，維克多打掉了他的手指并讓他們離開，歹徒拿出執照給維克多看，維克多看到執照后讓他們盡情的享受打劫的樂趣。

企鵝失去了市長的位置，但他對哥譚市還是有所貢獻的，因為他創辦的違法執照使暴力犯罪率降到了前所未有的低度。

此時，一個暴徒拿著槍在搶劫弗蘭克，這時去店里買咖啡的戈登看到了。歹徒拿出自己的執照給戈登看，戈登對執照不屑一顧出手把歹徒制服并帶到了警察局。戈登把搜到的執照給哈維看，并說著他們不能再放任這種事不管了。哈維說著局長傳下來的命令，并勸戈登不要跟企鵝對著干。

布魯斯跟阿爾弗雷德在家里說著企鵝的罪行，布魯斯說著要保護哥譚市的話。

此時，恐怖分子買通的典獄長走進了瘋人院，他們在這里找到被注射了恐懼液的喬納森并把他帶走。喬納森帶著這群人找到了父親藏的恐懼液，他們讓喬納森照著他父親的筆記本制造恐懼液并拿著稻草人嚇喬納森。

恐怖分子拿著恐懼液去搶劫了銀行。戈登他們接到報警后來到銀行，戈登從受害者的反應推測出是克蘭研制的恐懼液使歹徒打劫成功的。接著戈登和哈維去了監獄尋找喬納森，典獄長把喬納森被帶走的經過告訴了戈登和哈維并說出兩個歹徒的名字。

戈登和哈維通過典獄長提供的線索去找到這兩個歹徒但是很不幸的被他們逃脫了。

夜晚，在一個偏僻的陋巷里一個女孩被一群人圍攻，女孩無奈跟他們打了起來，接著一個長發女孩過來幫忙，他們很快擺脫了歹徒并回到家中。這時企鵝的手下薩斯拿著一張執照走了進來告訴他們明天企鵝俱樂部開業讓他們過去，不去的話就死。

布魯斯去找戈登，拿出執照詢問戈登是否就打算這樣任由企鵝發展？戈登表明了自己的立場，布魯斯高興的約戈登哪天一起吃飯。

企鵝俱樂部里，科波特接受著記者的訪問，并把冰凍住的愛德華給記者看，他告訴記者愛德華得了疾病，他要求冰凍住他知道找到救治的辦法。這時戈登走了進來跟科波特宣戰。

另一邊，搶劫了銀行的歹徒在看到新聞里有關企鵝的報道后表示今晚要去摧毀他們，而喬納森也再次被關了起來。

此時，戈登在警局里安排著眾人監視俱樂部的一切，并拿了防毒面具。在戈登準備出發時，他的同事們走了進來，他們認為城市讓企鵝管理的很好，戈登跟同事打了起來。

另一邊，布魯斯帶著阿爾弗雷德去參加俱樂部的派對，他當面詢問科波特執照的事，這時布魯斯發現了塞琳娜跟塔比莎也在場。

此時，戈登被同事打的鼻青臉腫，他告訴哈維他們沒有后援了。派對這邊，歹徒被早有防備的科波特抓住，并說著有辦法對付戈登。

布魯斯在樓頂找到塞琳娜并說著她今晚的裙子很美，這時阿爾弗雷德找了上來告訴布魯斯樓下出了點狀況。布魯斯來到樓下看到科波特正把抓到的歹徒捆綁在大廳，大聲地說著只有企鵝才可以保護這個城市。布魯斯站出來讓科波特把這些人交給警察。此時，艾薇悄悄地走到地下室放出了毒氣，科波特中了恐懼液害怕得大叫著，這時戈登和哈維趕了過來收拾了殘局。

晚上，布魯斯穿上自己特制的衣服去找潘恩要那份執照名單，并從他的手里拿走了。布魯斯來到一家被搶劫犯入侵的樓頂上悄悄觀察著，樓頂的玻璃碎裂使布魯斯掉到了房間里，這時警察趕到搶劫犯逃跑了而布魯斯則被抓了起來。

另一邊，一個逃跑的歹徒回到喬納森的家里想要拿更多的恐懼液去救自己的同伴，結果被嚇壞了的喬納森噴了恐懼液。